Entendiendo el Proceso de Auditoría 401K por Joseph Marie

Se requiere una auditoría anual de 401K a realizar por una firma de contabilidad calificado cuando el total de participantes elegibles alcanzan 100 y cuando se declara el plan sean un "plan grande. 'en

Qué es un plan general?

Un gran plan es un plan de pensiones que incluye más de 100 participantes y se requiere una auditoría de 401K por razones de seguridad. Los participantes para el 401K pueden incluir:

• Los participantes activos - aquellas personas que trabajan actualmente con el patrocinador del plan y que están cubiertos por el plan y están recibiendo servicio acreditado. Participante activo incluiría aquellos empleados que hayan optado por participar en el plan, así como aquellos que son elegibles para participar, pero, han optado por no aplazar

• participantes retirados o separados -. Aquellas personas que ya no están empleado por el empleador, pero que están recibiendo beneficios o tienen derecho a recibir beneficios bajo el plan. Un ejemplo común sería un ex empleado que mantiene un saldo de cuenta en el plan

• participantes fallecidos -.. Las personas que han fallecido y que tienen uno o más beneficiarios que reciben o tienen derecho a recibir beneficios

Si el plan 401K es un plan grande, una forma de H Horario debe ser presentada. Si el plan tiene 100 participantes o menos a principios de año, los participantes deben presentar el Formulario 5500-SF (Versión Corta) y pueden renunciar a la 401K auditoría requerida. Dos excepciones al requisito de 401K de auditoría son:

• Corto Año del Plan - Si el plan se califica como un plan grande y su año del plan es de siete meses o menos, el patrocinador del plan puede optar por diferir el requisito 401K auditoría al siguiente año del plan.

• El 80 y 120 Regla Participante -Si el número de participantes registrados en la Parte II, línea 6, de la Forma 5500 es entre 80 y 120 y un Formulario 5500 fue presentada en la previa año, el contribuyente podrá optar por completar el formulario 5500 en la misma categoría (plan de grande o pequeña) del año en curso como fue presentada en el año anterior. Por ejemplo, si el número de participantes al inicio del año del plan es de 110, y un Formulario 5500 fue presentada en el año anterior como un pequeño plan, el contribuyente podrá optar por continuar presentando la forma corta y renunciar a la exigencia de 401K de auditoría . Sin embargo, si el recuento de los participantes es de 121, a continuación, independientemente de lo que la categoría del plan fue presentado en el año anterior, la forma del presente año 5500 debe incluir el Anexo H y el plan debe auditarse.

Se requiere un 401K auditoría basado en el número de participantes, por lo tanto, un contador es fundamental para controlar su 401K. Un patrocinador 401K plan tiene la opción de distribuir los saldos de cuentas de los participantes para los participantes inactivos proporcionar su equilibrio cuenta con derechos adquiridos es de $ 5,000 o menos. Si su recuento de participante es menor de 100 y usted no tiene que tener su 401K auditado, puede considerar la distribución de los saldos de cuentas inactivas menos de $ 5.000 a otros participantes al final del año. . Asegúrese de preparar documentos de su plan tan pronto como sea posible

Miller Kaplan Arase LLP es una firma de contadores públicos más valorados en los EE.UU. que ofrece la contabilidad, gestión empresarial, planificación fiscal, 401k de auditoría (http: //www. millerkaplan.com/industries/), servicios de aplicación de marcas, licencias y auditoría realeza para una amplia gama de industrias. Para obtener más información sobre el plan 401k, visite Wikipedia.org.